Μια τυχαία συνάντηση κι ένα φιλί διασταυρώνουν τα μονοπάτια της Νόρα και του Νικ. Αρχικά, τους ενώνει μόνο η αγάπη τους για την ίδια μουσική, αλλά σύντομα ανακαλύπτουν και κάτι ακόμη: ο ένας την άλλη!...

Ένας έφηβος Βίκινγκ, ο Ψάρης, μένει στο νησί του Μπερκ, όπου η καθημερινή μάχη με τους δράκους είναι τρόπος ζωής. Ο χαρακτήρας, όμως, του Ψάρη δεν ταιριάζει ούτε με τη φιλοσοφία της φυλής του ούτε και με αυτήν του αρχηγού της που συμπτωματικά… είναι κι ο πατέρας του. Ωστόσο, όταν ξεκινά η εκπαίδευση στους Δράκους τού Ψάρη και των υπόλοιπων εφήβων, εκείνος συνειδητοποιεί πως αυτή είναι η μοναδική...

O Μπαλτάζαρ Μπλέικ (Νίκολας Κέιτζ) είναι ένας μάγος αυθεντία στο είδος του! Ζει στο σύγχρονο Μανχάταν και προσπαθεί να προστατεύσει την πόλη από τον αρχηγό της Νέμεσις, τον Μάξιμ Χόρβατ (Άλφρεντ Μολίνα). Ο Μπαλτάζαρ όμως δεν μπορεί να τα καταφέρει μόνος γι αυτό και προσλαμβάνει έναν μαθητευόμενο τον Ντέιβ Στάτλερ (Τζέι Μπαρούσελ), έναν φαινομενικά καθημερινό νεαρό που επιδεικνύει κρυμμένες...

Η ιστορία λαμβάνει χώρα ακριβώς μετά τα γεγονότα της τελευταίας ταινίας κι "ξεκινά με τον Hiccup και τον Toothless να ανταλλάζουν ιστορίες για τη μοναδική σχέση τους, ενώ ετοιμάζονται για το Snoggletog Festival. Όταν γίνεται εμφανές ότι η νέα γενιά έχει ξεχάσει την σύνδεση της με τους δράκους, ο Hiccup αποφασίζει να στήσει να γιορτάσει τους δράκους μέσω μιας εορταστικής παρέλασης. Η γλυκιά του...