Βρισκόμαστε στις αρχές του 1900 Το τσίρκο Γουόντερ είναι ένα περιπλανώμενο τσίρκο με ιδιοκτήτη και εκτελεστή τον Άντονυ Γουόντερ, που παίρνει μέρος σαν κλόουν, και την κόρη του Κίτυ Γουόντερ, που κάνει ακροβατικά και διάφορα τρικ Η Κίτυ αγαπά τον Ποπ και όπως τα άλλα μέλη του θιάσου τον αποκαλεί μπαμπά, μισεί την εξάρτησή του με τον τζόγο που αυτή έχει σαν αποτέλεσμα τα χρέη του τσίρκου Αυτή και...

Ο νεαρός Ντικ Τζόνσον, γιος του διάσημου τραγουδιστή τής όπερας Ρίτσαρντ Χέραλντ, επιστρέφοντας από τον πόλεμο δεν θέλει να συνεχίσει την καριέρα του πατέρα του ως τραγουδιστής της όπερας. Ο Ντικ, όταν νοσηλευόταν σε στρατιωτικό νοσοκομείο κατά τη διάρκεια του πολέμου, είχε συναντήσει την όμορφη κολυμβήτρια επιδείξεων Νόρα, η οποία του είχε κάνει εντύπωση, και γι’αυτό όταν επέστρεψε πήγε να τη...