Στο πρώτο μισό παρακολουθούμε την ιστορία ενός γέρου άντρα που γίνεται ο Αϊ Βασίλης. Στο δεύτερο, στην μοντέρνα εποχή, ο Πατς το ελαφάκι πέφτει στα νύχια ενός δαιμόνιου κατασκευαστή παιχνιδιών που απειλεί τις γιορτές....

Ένας πράκτορας της C.I.A προσπαθεί να διεισδύσει στη σοβιετική κατασκοπια για να σταματήσει μια δολοφονική διαβολική συνωμοσία....